Nació en Teherán y comenzó a actuar en varios grupos de teatro de vanguardia, entre los que se encuentra el aclamado Taller de Teatro de Teherán. Aghdashloo fue elegida por los directores Abbas Kiarostami y Ali Hatami - dos destacadas figuras de la naciente Nueva Ola iraní- para realizar papeles protagonistas en varias de sus producciones, formalmente innovadoras y socialmente progresistas, entre las que se encuentran Gozaresh y Sutedelan ambas de 1977.

A finales de los 70, Aghdashloo dejó Irán después de que su trabajo como actriz fuera bien censurado, bien prohibido. Desanimada por la ausencia de papeles no estereotipados para las mujeres de Oriente Medio en Hollywood, Aghdashloo se las ingenió para realizar trabajos que le merecieran la pena. Se centró en el teatro y llegó a crear, con su marido, una compañía de teatro itinerante que representaba obras en farsi para el público iraní. Su trabajo en el cine incluye papeles en dramas sobre temas de actualidad como America So Beautiful y Maryam, ambas sobre la lucha de los inmigrantes iraníes en los E.E.U.U..

Su trabajo era tan bueno que llamó la atención del director Vadim Perelman, que buscaba una actriz secundaria para el papel de Nadi en su adaptación para la pantalla grande del best-seller La casa de arena y niebla. La sutil y contenida actuación de Aghdashloo, que trabajaba junto a Ben Kingsley y Jennifer Connelly, mereció los elogios de los Premios Independent Spirit, Crítica de Cine de Nueva York y la Asociación de Críticos de Cine de Los Ángeles, todos los cuales la nombraron Mejor Actriz de Reparto en 2003. La Academia siguió su ejemplo, nombrándola candidata a un Oscar® por Mejor Actriz de Reparto.

Aghdashloo ha actuado recientemente en el drama televisivo de la Fox, "24", junto a Kiefer Sutherland. La próxima primavera la veremos en el remake de "Il Mare." También va a empezar a trabajar como protagonista en la película de la adaptación del best-seller, Reading Lolita in Tehran.